在“扶优限劣(liè)”的基本方针(zhēn)下(xià)，私(sī)募基(jī)金行业监管趋(qū)严，近日又有私募被(bèi)“点名”。

　　5月4日(rì)，中国证(zhèng)券(quàn)投(tóu)资基金(jīn)业协会网站披露(lù)的一则公告显示，雪(xuě)杉基金存在违反(fǎn)专业化(huà)运(yùn)营原则等四项(xiàng)违规行为。根据(jù)相关规定，协会(huì)拟对雪杉基金(jīn)公开(kāi)谴责、暂乌蒙山在哪里属于哪个省，贵州乌蒙山在哪里(zàn)停受理其私募基金产品备案六个月；对时任(rèn)雪杉基金合规风控负责(zé)人的黄某公(gōng)开谴责。

　　因4项违规行为

　　雪杉基金被暂停备案六个月

　　5月4日(rì)，中国(guó)证券投资(zī)基(jī)金业协会网(wǎng)站披露了(le)一(yī)则纪(jì)律(lǜ)处(chù)分事(shì)先(xiān)告知书(shū)送达公告。经查(chá)，深圳雪(xuě)杉基金管理有限公(gōng)司（简(jiǎn)称“雪(xuě)杉基金”）涉嫌从事违法违(wéi)规行为，时任高级管理人员黄某(mǒu)应(yīng)当对此承担(dān)法律责任，协会拟对(duì)其作出纪律处(chù)分。

　　公告显示，雪杉基(jī)金存在四项违规行(xíng)为：

乌蒙山在哪里属于哪个省，贵州乌蒙山在哪里　　一是违(wéi)反(fǎn)专业化运营(yíng)原乌蒙山在哪里属于哪个省，贵州乌蒙山在哪里则。其一，2019年(nián)5月(yuè)，深圳雪杉与上海阿杏达成(chéng)《业(yè)务(wù)合作协议》，由债券发行人关联方出资认购上海阿杏(xìng)产(chǎn)品份额，该产品(pǐn)通过(guò)深(shēn)圳雪杉在管产(chǎn)品“雪杉夏桐1号(hào)私募证(zhèng)券投资(zī)基金”最终投向指(zhǐ)定债券产品。其二(èr)，2019 年5月(yuè)，深圳(zhèn)雪杉与株洲新芦淞产(chǎn)业发展集(jí)团有限公司（以下简称株洲新(xīn)芦淞）签署《投资合作协议》，约定由指定第三(sān)方认购(gòu)“雪杉夏(xià)桐7号私募证券投资基金(jīn)”，并由(yóu)该产品购买指定债(zhài)券。以上(shàng)行(xíng)为不符合私(sī)募(mù)基金(jīn)管(guǎn)理人专业(yè)化运营的(de)要求。

　　二是未向投资者披露关联交易(yì)。2018年2月至2019年8月，“雪(xuě)杉夏(xià)桐1号私募证券投资基金”“雪杉夏(xià)桐2号(hào)”“雪(xuě)杉夏桐(tóng)3号”“雪杉(shān)夏桐6号(hào)”“雪(xuě)杉夏桐7号”“雪杉常(cháng)升1号(hào)”“雪杉常升2号”分别投向上(shàng)海映(yìng)雪(xuě)投资(zī)管(guǎn)理中心（有(yǒu)限合伙(huǒ)）（以(yǐ)下简称上海映雪(xuě)）在管产品(pǐn)“映雪吴钩15号私募基金”6.58亿元、1.95亿(yì)元、0.55亿元、1.13亿元、2.70亿(yì)元、0.51亿元及0.12亿元。2018年2月(yuè)，“雪杉春茗(míng)1号基(jī)金”投向上海映雪在管产(chǎn)品共(gòng)计5610万元。

　　投(tóu)资期间，深(shēn)圳雪杉(shān)董事(shì)长郑宇(yǔ)为上海映雪执行事务合伙人、实际控(kòng)制人(rén)，上(shàng)述交易构成(chéng)关(guān)联交易，但深圳雪杉未向投资者进(jìn)行明确(què)、充分地披(pī)露(lù)。

　　三是未落实投资者(zhě)适当性(xìng)管理(lǐ)要求。雪杉(shān)春茗1号基金的投资者王(wáng)某的(de)基金(jīn)合同(tóng)于2015年7月7日签署，但是其风险测评问(wèn)卷(juǎn)则(zé)于2016年9月21日(rì)签署。

　　四是一般员(yuán)工违规(guī)兼职。深圳雪杉市(shì)场(chǎng)拓(tuò)展、投资运营、财务等岗位员工(gōng)存在(zài)兼(jiān)职情(qíng)况。

　　黄某(mǒu)于2016年3月(yuè)至(zhì)2019年4月任深圳雪杉(shān)合规风控(kòng)负责人，应当(dāng)对发生在各自任(rèn)职期间公司的违规行为承担(dān)相(xiāng)应责任。

　　根据相关规定，协会拟对深圳雪杉公开(kāi)谴责、暂停受理其(qí)私募基(jī)金产品备(bèi)案六个月；对 黄(huáng)某公开谴责(zé)。

　　雪杉基金曾收警(jǐng)示函(hán)

　　值得注意的是，这已经(jīng)不是雪杉(shān)基金首次遭监(jiān)管处罚。2022年6月18日(rì)，深圳证(zhèng)监局曾对雪杉基(jī)金出具警(jǐng)示函。

　　相关(guān)公告显示，经(jīng)查，雪杉基金(jīn)在从事私募(mù)基金业务活动中，存在未履行谨(jǐn)慎勤勉义务、未采取问(wèn)卷调查等方式对个(gè)别投资(zī)者(zhě)的风(fēng)险识别能力和风险承担能力进行评(píng)估、未按照合同(tóng)约定如实向(xiàng)投资者(zhě)披露可能影响(xiǎng)投资者合法(fǎ)权益的重(zhòng)大信息等情形(xíng)。依据《私募管理办法(fǎ)》第(dì)三十(shí)三条规定，决定对其(qí)采取出(chū)具警示(shì)函的行(xíng)政监管措(cuò)施。

　　百亿私募(mù)映雪(xuě)投(tóu)资居股东之列

　　雪杉基金(jīn)成立于2015年，注(zhù)册资本(běn)为(wèi)3250万(wàn)元，机构类型为私募(mù)证券投(tóu)资基(jī)金管理人，全职(zhí)员工人数14人，管理(lǐ)规模区间(jiān)为(wèi)20-50亿元(yuán)。去年2月份(fèn)，雪杉基金曾进行高管变更。目前雪(xuě)杉基金的法人、总经(jīng)理为汲培欣，合(hé)规风控负责人为曾峤。

　　值得注意(yì)的(de)是，百(bǎi)亿私募映雪投(tóu)资为雪(xuě)杉基(jī)金的(de)股东，持(chí)股(gǔ)占比4.2％。

　　除此之外，雪杉(shān)基金还(hái)有一(yī)家关(guān)联公司(sī)为深(shēn)圳(zhèn)市塔(tǎ)门投资管(guǎn)理有限公司，雪杉基金持股50.5％。塔门投(tóu)资为私募股权、创业(yè)投资基(jī)金管理人。

　　雪杉基金(jīn)官网显示，雪杉基(jī)金(jīn)还(hái)在香港控股成立了Cedar Value （HK） Limited（雪杉惠理（香港(gǎng)）有限公司(sī)，“雪(xuě)杉香港”），以期发挥与雪杉境内(nèi)平(píng)台的跨境(jìng)协同效应，为投资人寻找海外(wài)长(zhǎng)期(qī)稳定资产的投资和并购机(jī)会。

　　据(jù)介绍，雪(xuě)杉的投资策略是通过追踪(zōng)资产价格(gé)指数、利(lì)率、汇(huì)率、指标性(xìng)股指等(děng)宏观经济和估值指标，以(yǐ)分析并提取经(jīng)济周期(qī)中的趋势性行业和事件以(yǐ)最大化投(tóu)资上行收益(yì)，同时引入非(fēi)公开(kāi)市场(chǎng)投(tóu)资中的个体(tǐ)性估值和内(nèi)在价(jià)值分析体系，以更好(hǎo)锁定投(tóu)资的下(xià)行风险(xiǎn)。但在(zài)2020年10月(yuè)，雪(xuě)杉基金官(guān)网(wǎng)的新闻(wén)动态(tài)便停(tíng)止更新。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 乌蒙山在哪里属于哪个省，贵州乌蒙山在哪里